Nhà đầu tư sẽ có một số câu hỏi về công ty khởi nghiệp của bạn và sẽ muốn biết câu chuyện của bạn. Nhưng điều quan trọng không kém là bạn phải hiểu công ty mạo hiểm và nhà đầu tư mạo hiểm cá nhân hoặc nhà đầu tư thiên thần đang xem xét đầu tư vào công ty của bạn. Sàng lọc trước và phát triển danh sách mục tiêu gồm các nhà đầu tư đủ điều kiện là một phần của quá trình, nhưng bạn cũng sẽ cần đặt các câu hỏi cụ thể khi lựa chọn nhóm nhà đầu tư của mình.
Thời điểm bạn đặt câu hỏi là quan trọng. Với các nhà đầu tư tiềm năng, bạn muốn đánh giá sự quan tâm của họ đến việc đầu tư trước khi đặt cho họ rất nhiều câu hỏi về bản thân và quỹ của họ. Dưới đây là 10 câu hỏi bạn nên cố gắng trả lời trước khi nhận tiền từ một nhà đầu tư.
1. Tình trạng quỹ của bạn là gì?
Bạn muốn biết liệu quỹ có đủ 'bột khô', hoặc tiền trong quỹ của họ, để thực hiện các khoản đầu tư ở quy mô mà bạn đang tìm kiếm cho công ty của mình hay không. Bạn cũng muốn hiểu liệu VC này có thể thực hiện các khoản đầu tư tiếp theo theo thời gian hay không.
2. Bạn có tập trung vào ngành hoặc địa lý cụ thể cho các khoản đầu tư của mình không?
Đây là một câu hỏi về việc liệu quỹ mạo hiểm này có đầu tư vào các công ty như của bạn hay không. Đây cũng là một câu hỏi về chuyên môn miền của VC cụ thể. Họ có thể tăng giá trị cho công ty của bạn ngoài tiền không?
3. Những khoản đầu tư thành công nhất của bạn là gì?
Đây là phần tiếp theo về kiến thức chuyên môn về miền và kinh nghiệm của VC cụ thể. Họ tự hào nhất về điều gì? Họ đã đóng góp gì cho sự thành công? Đây cũng là một cách để xác định các CEO khác đã làm việc với VC này và có được góc nhìn của họ về đóng góp của VC vào câu chuyện thành công.
4. Bạn đang theo dõi những chỉ số nào khi cân nhắc đầu tư?
Huy động vốn cho một công ty khởi nghiệp là một quá trình chứ không phải một sự kiện. Thường mất sáu tháng để tăng một vòng tài trợ tổ chức và các nhà đầu tư sẽ theo dõi tiến trình của bạn trong suốt quá trình. Biết được những điều cụ thể mà họ đang tìm kiếm trong một khoản đầu tư có thể thực sự hữu ích trong quá trình này.
5. Bạn thực hiện bao nhiêu khoản đầu tư mỗi năm, và quy mô đầu tư điển hình của bạn là bao nhiêu?
Điều quan trọng là phải biết số tiền mà VC cụ thể này có thể đóng góp cho vòng đấu. Nếu bạn đang tìm kiếm một nhà đầu tư chính hoặc một người nào đó đồng dẫn đầu vòng 5 triệu đô la, thì bạn có thể cần một người đầu tư trong phạm vi 1 triệu đô la trở lên.
6. Bạn có dẫn đầu các vòng tài trợ không?
Tìm nhà đầu tư chính cho khoản tài trợ của bạn là điều cần thiết để hoàn thành vòng tài trợ. Nhà đầu tư chính đóng vai trò lớn nhất trong việc thiết lập giá cả và các điều khoản cho vòng đấu. Đừng bỏ qua những VC không dẫn đầu, nhưng đừng coi họ là ưu tiên cao nhất của bạn cho đến khi bạn có nhà đầu tư chính của mình.
7. Bạn thường đồng đầu tư với ai?
Thông thường, các VC sẽ muốn đồng dẫn đầu các vòng tài trợ. Họ thường có một số VC khác từ các công ty khác mà họ muốn làm việc cùng. Có thông tin này cung cấp cho bạn một lộ trình về những người khác mà bạn nên nói chuyện và có ảnh hưởng trong quá trình gây quỹ.
8. Điều khoản tiêu chuẩn của bạn là gì?
Các điều khoản giao dịch thường quan trọng như nhau và trong một số trường hợp còn quan trọng hơn cả định giá. Làm việc với một cố vấn bên ngoài có thẩm quyền có kinh nghiệm trong việc huy động vốn tư nhân để hiểu các điều khoản giao dịch phổ biến trên thị trường ngày nay. Liệu VC mục tiêu có phù hợp với tiêu chuẩn này không, hay họ mong đợi các điều khoản phi tiêu chuẩn có thể gây bất lợi cho ban lãnh đạo và những người sáng lập công ty.
9. Bạn có ngồi ghế trên tàu không?
Nếu một VC chiếm một hoặc hai ghế trong hội đồng quản trị, thì bạn cần biết rằng bạn có thể làm việc với họ. Họ có chuyên môn về miền hoặc kết nối có thể hữu ích cho bạn và công ty của bạn không? Không phải tất cả các nhà đầu tư dẫn đầu một vòng đầu tư đều tham gia vào hội đồng quản trị. Tại một trong những công ty của tôi, người dẫn đầu của Series C không tham gia vào ghế hội đồng quản trị, nhưng anh ấy có mối quan hệ thân thiết và thường xuyên đồng đầu tư với người dẫn đầu vòng đầu tư Series A của chúng tôi, người đã có ghế trong hội đồng quản trị.
10. Bạn sẽ tham gia cá nhân với công ty của tôi?
Nếu một công ty VC có kế hoạch tham gia một ghế trong hội đồng quản trị, hãy đảm bảo rằng bạn biết ai sẽ là người trong hội đồng quản trị của bạn. Đó là đối tác cấp cao cung cấp nhiều giá trị cho bạn và công ty của bạn, hay một cộng sự cấp dưới? Bạn muốn đảm bảo rằng bạn có những người giỏi nhất có thể xung quanh bàn ăn.
